按照KPMG风险中性定价模型,如果回收率为0,某1年期的零息国债的收益率为10%,1年期的信用等级为B的零息债券的收益率为15%,则该信用等级为B的零息债...

作者: rantiku 人气: - 评论: 0
问题 按照KPMG风险中性定价模型,如果回收率为0,某1年期的零息国债的收益率为10%,1年期的信用等级为B的零息债券的收益率为15%,则该信用等级为B的零息债券在1年内的违约概率为()。
选项 A:0.04 B:0.05 C:0.95 D:0.96
答案 A
解析 将已知代入公式,可推导出违约概率=1-(1+10%)/(1+15%)=1-22/23≈0.04。

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